統一全球智聯網AIoT基金七月份操作策略

美國迎來疫情解封，預期經濟成長動能將從製造業轉變為服務業，持續觀 察服務業復甦是否拉動更多的中低層就業與溫和的工資上揚，以維持經濟成長熱度。病毒突變使得疫情升溫，影響多國經濟復甦，但疫苗接種覆蓋 面也正在擴大，我們認為疫情能獲得控制。

美國基建預算傳出獲得進展，將支撐原物料與美國就業的長期需求，除了 基礎設施外，電動汽車、燃料電池也在受惠行列。由於預期心理的拉動及中國採取激進的出口管理措施(如取消退稅)，美國國內物價壓力驟然上 升。6月後由於FED堅持鴿派路線，使得資金歸隊，全球股市多頭穩健向上，預期8月在Jackson Hole舉行的全球央行年會，美國貨幣政策將進一 步明朗，屆時可能產生新的市場情緒變化。

 2021年最受關注的產業是新能源，中美歐等主要汽車市場都有許多車企 投放新型電動車，因此電動車在整體汽車產業各主要市場的滲透率也持續上升，美國電動車將迎來大成長的一年。此外，中國除了在供電側大力發 展新能源發電，也正在規劃向儲能方向發展，以支撐國家能源體系長期發展，儲能設備的供應鏈環節有明顯受益的行業，也將是側重布局的方向。

由5G衍生出龐大的商機與供應鏈，舉凡AI人工智能、IOT物聯網、雲端與 邊緣運算等都是主流趨勢，科技產業族群經歷了一個季度的股價下滑，相當程度消化了前期的高估值，給基金帶來新的布局機會。

主要持股相關產業檢討

主要持股分布於IC設計服務、電動車及其零部件、5G通訊元件、面板、雲 安全、串流影音、晶圓代工、電子零組件、鋰電池及其材料、安防IOT、多晶 矽、銅等。