台新ESG環保愛地球成長基金六月份經理人報告
2023/7/28 下午 04:26:00 作者:蘇聖峰
6月全球股市持續上漲,除了科技與成長股漲勢未歇,循環類股與非美股市亦各有表現,整體氣氛佳。我們認為在經歷強勁的上半年反彈後,需留意過熱風險,除資金動向一致性提高外,升息終點未定可能影響評價面回升的空間;另在更多投資人看向2024的復甦、今年股市表現優於預期後,明年潛在報酬將降低,因此下半年仍為選股重於選市,關注補漲機會以及成長空間足夠的題材個股。投資主題上首要看好滲透率平穩向上的電動車,價格下調、技術突破、消費者觀感改善都會推動產業發展;基本面穩健、不少個股基期偏低的中大型工業類股則有望續強。基金亦挑選數檔評價合理、受惠新科技革命的AI智慧能源主題個股,並在替代能源、循環經濟等主題上集中持股,以訂單成長速度、獲利變化等為選股要素;回收、電力公用事業等防禦型產業續抱,其對風險平衡仍有助益。區域上稍微偏好美國,在類股輪動開始加速、永續題材的熱度再起的情形下,未來6個月有望持續反彈。