第一金全球AI機器人及自動化產業基金二月份經理人評論

美國2月三大指數皆下跌，AI機器人基金在也隨大盤下跌，其中加密貨幣、自動駕駛、大空衛星及醫療製藥等相關個股較為弱勢，而AI算力、工業自動化及物流自動化等相關個股則較為抗跌。展望後市，川普開始針對加拿大、墨西哥及中國課徵關稅，地緣政治風險恐將提高。在AI發展上，除了DeepSeek2/24舉辦”開源周”以及xAI發布Grok3之外，自動駕駛的行業指標特斯拉FSD也在2/27在中國推出。FSD進入中國最大的啟示是驗證了純視覺端到端技術的可普及性，在美國能開，在世界各地“大致”能開。對FSD在全球的滲透率提升及Robotaxi的實現皆有正向的幫助。預期AI應用及AI投入將持續加速，因此操作上此操作上我們持續堅持”AI賦能”的投資主軸。佈局重心將逐步由AI基礎設施轉向具潛力的AI應用。