全球首選基金8月回顧與未來展望
2002/9/12 上午 11:25:00 作者:高子敬
八月全球股市呈震盪走勢,盤勢於月初開高,主要指數紛紛收復月前之跌幅,但月底受到高科技類股前景不佳的消息影響而下挫。在基金方面,本月首選基金表現突出,大部分個股都有不錯的漲幅。其中零售類股的威名百貨表現最佳,漲幅約達8%。威名百貨為世界最大零售商,月前更獲得股神華倫巴菲特的青睞,表示威名百貨為會計和管理的模範。另外金融業巨擘花旗銀行及德意志銀行也由於國際貨幣基金會(IMF)同意貸款300億美元給巴西紓困,激勵花旗集團及德意志銀行等國際性銀行上漲,其漲幅均約達6%。而電腦大廠戴爾也表現相當突出,該公司表示將進軍電腦組裝市場(White Box),進一步攻掠電腦市場大餅,該股本月漲幅約7%。個股中唯一跌幅超過5%的是德國日常用品廠商Beiersdorf,該公司表示旗下的化妝品銷售及獲利將不如預期,該月跌幅約達11%。本月截至29日,本月基金淨值上漲1.45%, 較比較指標(benchmark) 下跌 0.1%要來得好 。
全球首選基金透過嚴謹的選股策略,精心挑選了22支具未來發展潛力的企業。本月基金共有18支個股上漲,4支個股下滑。相較於MSCI World Index,本基金表現較大盤(MSCI World Index) 要佳,顯示選股之重要性。 由於歐洲近期洪水肆虐,短期將對歐元區經濟產生負面的影響。不過歐洲央行首席經濟學家表示,就中長期而言,災區的重建可望為經濟帶來短暫的刺激作用。本基金主要持有的歐美企業基本面及技術面目前仍具未來展望,基金仍將採高持股之投資策略,並著重由下往上之基本面選股策略。建議投資人可於股市低迷的狀態下逢低進場承接,良好經營企業終將反應其應有之投資價值。