安泰ING成長基金6月市場評論
2010/7/26 下午 02:58:00 作者:鄭秀娟
六月底台灣加權股價指數收在7329.37點,單月跌幅0.61%, 本基金在六月持股較高,且以電子股較多,影響基金表現。
展望2010年7月,歐陸債信危機後政府緊縮支出對民間消費 及企業支出的影響仍有待觀察、又中國打房及各國貨幣政策升 息影響持續,全球股市仍多處於各國指數年線上下之支撐壓力 區作區間震盪,台股則獨受惠ECFA簽訂及兩岸直航自由行等 效應,在年線壓力之下在7000~7600點呈區間整理;又主流電 子業新興產品第三季旺季將屆,縱然旺季不旺,但仍可預期個 股表現,且泰半個股價值面仍偏低,故仍預期指數在年線附近 大跌空間有限。未來南歐債信可望逐步緩解,中國防資產泡沫 化成效出現將漸鬆手,展望第三季,以電子為主軸的台股跌深 整理後,應仍具上升空間,且金融 、中概內需、電子類股均具 表現機會。
股票操作策略上, 本基金持股91.9%,其中電子及傳產約呈 85:15之配置,整體持股內容變化不大,電子依舊以中長期具 競爭力及成長性之個股為主,主軸仍為偏上游之半導體、LED 光電等為主;傳產則仍以航空、中概內需、營建資產為主,及 可攻可守的生技為輔。七月逢回檔仍將逐漸增加價值面偏低之 優質電子股、中國內需通路及新興趨勢個股,總持股比重預估 將漸增。