富鼎半導體科技基金10月操作策略與11月展望
2008/11/12 上午 09:25:00 作者:姚宗宏
十月基金操作策略
•電子類股比重降低至55~65%,持股內容以晶圓代工、NB及PC零組件、光電及通訊等電子族群為主。 •傳產持股比重提升至10~15%左右,佈局族群以食品、散裝、橡膠為主。 展望未來 •原油價格回檔顯示需求轉弱,景氣趨緩現象持續,調降持股並維持在70~75%。 •10月底股價指數自4110反彈至4900點左右,幅度約20%,其中權值股相對強勢,預計後市大盤進入盤整,中小型族群相對有機會表現。 •電子產業4Q確定旺季不旺,半導體族群財報普遍下滑15~25%,目前僅無線通訊及NB產業能見度較高,選股將以無線通訊族群、權值及NB產業為主,整體半導體族群未來半年面臨嚴重衰退,電子族群持股預計下調至55~60%。 •傳產短期修正幅度過大,預計有機會反彈,3Q財報雖受產品報價下滑,獲利大多不如預期,但4Q獲利有機會回復正成長,持股提升至10~15%,以食品、橡膠、散裝等長期看好的產業族群為主。